流动性指标（换手率、Amihud指标和月均超额换手率）1991-2023年度数据和Stata代码

流动性指标 数据对象：A股上市公司 数据频率：年度 数据区间：1991-2023 年 数据格式：原始数据为dta格式，结果包含excel和dta格式 计算代码：需 要使用Stata14及以上版本，需要安装包可以到该贴下载： 下载地址 计算方法： 换手率 其中 为股票 i 在第 t 年的换手率， 为股票 i 在第 t 年 的换手率的交易量， 为股票 i 在第 t 年的换手率的流通股份。 Amihud 非流动性指标 Amihud（2002）的ILLIQ衡量方法为，资产交易日收益率的 绝对值和日交易金额比的期间平均。这是同时考虑流动性的速度、宽度以及深度的一种方法 ，是反应流动性三维复合流动性测量方法，是国内外多数研究中常用的流动性测量方法，其 计算方法为： 其中， 为考虑现金红利再投资的日个股回报率， 为日交易金额，N 为年交易日数。Amihud值越大，市场非流动性越大即市场流动性越低。 月均超额换 手率 第t年月均换手率与第t-1年月均换手率之差 数据展示 各年数据量 缩尾后描 述性统计 附件下载【百度网盘地址】 如果只要月均超额换手率 如果只要Amihud 指标 经管之家：