基于GARCH-NIG模型和动态Copula的双标的型期权定价 (2008年)

结合动态copula和GARCH模型，笈展了双标的型未定权益的定价方法。针对诸如非对称、尖峰态和厚尾现象等各种金融中的固有因素，采用NIG分布拟合于残差量。而标的资产之间的相关结构由动态copula来刻画。以上海证券指数和深圳证券指数为双标的资产最大认购期权为例，理论方法得到了有效的实证结果。