没有合适的资源?快使用搜索试试~ 我知道了~
VAR模型分析.pptx
1.该资源内容由用户上传,如若侵权请联系客服进行举报
2.虚拟产品一经售出概不退款(资源遇到问题,请及时私信上传者)
2.虚拟产品一经售出概不退款(资源遇到问题,请及时私信上传者)
版权申诉
0 下载量 195 浏览量
2022-04-26
17:14:00
上传
评论 1
收藏 1.01MB PPTX 举报
温馨提示
试读
64页
VAR模型分析
资源推荐
资源详情
资源评论
1
一、 VAR 模型及特点
二、 VAR 模型滞后阶数 p 的确定方法
三、格兰杰因果关系检验
四、脉冲响应函数与方差分解
五、 Jonhanson 协整检验
六、建立 VAR 模型
七、利用 VAR 模型进行预测
八、向量误差修正模型
VAR 模型分析
2
1. VAR 模型—向量自回归模型
经典计量经济学中,由线性方程构成的联立方程组
模型,由科普曼斯( poOKmans1950 )和霍德-科普曼
斯( Hood-poOKmans1953 )提出。联立方程组模型在
20 世纪五、六十年代曾轰动一时,其优点主要在于对每
个方程的残差和解释变量的有关问题给予了充分考虑,提
出了工具变量法、两阶段最小二乘法、三阶段最小二乘
法、有限信息极大似然法和完全信息极大似然法等参数的
估计方法。这种建模方法用于研究复杂的宏观经济问题,
有时多达万余个内生变量。当时主要用于预测和
一、 VAR 模型及特点
3
政策分析。但实际中,这种模型的效果并不令人满
意。
联立方程组模型的主要问题:
( 1 )这种模型是在经济理论指导下建立起来的结构模
型。遗憾的是经济理论并未明确的给出变量之间的动态关
系。
( 2 )内生、外生变量的划分问题较为复杂;
( 3 )模型的识别问题,当模型不可识别时 , 为达到可识
别的目的,常要将不同的工具变量加到各方程中,通常这种
工具变量的解释能力很弱;
( 4 )若变量是非平稳的(通常如此),则会违反假
设,带来更严重的伪回归问题。
4
由此可知,经济理论指导下建立的结构性经典计量模
型存在不少问题。为解决这些问题而提出了一种用非结构
性方法建立各变量之间关系的模型。本章所要介绍的 VAR
模型和 VEC 模型,就是非结构性的方程组模型。
VAR (Vector Autoregression) 模型由西姆斯
( C.A.Sims,1980 )提出 , 他推动了对经济系统动态分
析的广泛应用,是当今世界上的主流模型之一。受到普遍
重视,得到广泛应用。
VAR 模型主要用于预测和分析随机扰动对系统的动态
冲击,冲击的大小、正负及持续的时间。
VAR 模型的定义式为:设 是 N×1 阶时序应
变量列向量,则 p 阶 VAR 模型(记为 VAR(p) ):
( 1 )
1 2
( )
T
t t t Nt
Y y y y
p
1 1 2 2
1
t i t i t t t p t p t
i
Y Y U Y Y Y U
5
式中, 是第 i 个待估参数 N×N 阶矩阵 ;
是 N×1 阶随机误差列向量 ;
是 N×N 阶方差协方差矩阵;
p 为模型最大滞后阶数。
由式( 11.1 )知, VAR(p) 模型,是以 N 个第 t 期
变量
为应变量,以 N 个应变量
的最大 p 阶滞后变量为解释变量的方程组模型,方程组模
型中共有 N 个方程。显然, VAR 模型是由单变量 AR 模型
推广到多变量组成的“向量”自回归模型。
对于两个变量( N=2 ), 时, VAR(2) 模型为
(i 1,2, ,p)
i
1 2
( u u )
T
t t t Nt
U u
1 2
t t Nt
y y y
1 2
t t Nt
y y y
( x )
T
t t t
Y y
2
1 1 2 2
1
t i t i t t t t
i
Y Y U Y Y U
剩余63页未读,继续阅读
资源评论
猫一样的女子245
- 粉丝: 95
- 资源: 2万+
上传资源 快速赚钱
- 我的内容管理 展开
- 我的资源 快来上传第一个资源
- 我的收益 登录查看自己的收益
- 我的积分 登录查看自己的积分
- 我的C币 登录后查看C币余额
- 我的收藏
- 我的下载
- 下载帮助
安全验证
文档复制为VIP权益,开通VIP直接复制
信息提交成功