自考财务管理学公式.doc

《自考财务管理学公式》这份文档详尽地涵盖了财务管理中的核心公式，主要涉及年金、单利与复利、各种利率换算、资金成本计算以及货币资金管理等多个方面，是自学者的重要参考资料。 1. **年金理论**： - **年金**：指的是在一定时期内每期收到或支付的等额款项。根据支付时间点不同，年金可分为后付年金（普通年金）、先付年金（即付年金）、递延年金和永续年金。 - **后付年金**：终值（FVAn）和现值（PVAo）分别由年金终值系数（FVIFAi，n）和年金现值系数（PVIFAi，n）计算得出。 - **先付年金**：其终值和现值公式与后付年金有所不同，需对系数进行调整。 - **递延年金**：现值要考虑延迟的期数。 - **永续年金**：没有期限，只有无限期的等额支付，现值计算不涉及未来值，只与当前支付额和利率相关。 2. **单利与复利**： - **单利**：终值（FVn）和现值（PVo）可通过单利公式计算，其中单利终值系数（FVIFi，n）和复利现值系数（PVIFi，n）是关键。 - **复利**：终值和现值的计算涉及到复利终值系数和复利现值系数。 3. **利率换算**： - **复利计息**：根据年利率和计息周期数计算实际利率。 - **分次计息**：年利率分成多次计算，涉及复利的乘方。 - **贴现利率**：实际利率与贴现率之间的转换。 - **补偿性余额**：贷款利率的调整考虑了补偿性余额比例。 - **周转信贷协定**：承诺费用的计算涉及借款额、已使用借款额和承诺费率。 4. **资金成本**： - **各种筹资方式的成本**：包括银行借款、长期借款、债券、优先股、普通股和留用利润的成本计算，均需要考虑税后净收益和筹资费用。 5. **货币资金管理**： - **最佳现金持有量**：通过权衡持有现金的机会成本和交易成本来确定。 - **流动资金定额**：考虑上年度流动资金的实际占用、计划年度生产增减和周转速度等因素。 - **原材料资金定额**：基于原材料的日消耗量、计划价格和库存天数计算。 - **最正确采购量**：通过平衡订货成本和存储成本来确定。 这些公式构成了财务管理的基础，理解和掌握它们对于理解财务决策和资金管理至关重要。在自学财务管理的过程中，熟练运用这些公式能帮助考生有效地解决实际问题，并在考试中取得好成绩。