基于第三方提供反担保的信用担保期权定价 (2008年)

担保公司为维持自身的生存与可持续发展，通常要求被担保企业或被担保企业寻求的第三方提供反担保，这就要求在定价中定量刻画反担保对信用担保活动的风险缓释作用和缓释程度。针对这一操作中非常流行的现象，考虑了第三方提供反担保条件下的信用担保定价问题，并给出了基于连续时间金融的二元等价鞅测度变换的期权定价方法，从而为提供反担保条件下的信用担保定价提供了理论上的准备和技术上的支持。