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积极部署新型储能技术，深入推进辅助服务市
场交易
[Table_IndNameRptType]
电力设备与新能源
行业研究/行业周报
[Table_IndRank]
行业评级：增 持
报告日期： 2023-09-03
[Table_Chart]
行业指数与沪深 300 走势比较
[Table_Author]
分析师：尹沿技
执业证书号：S0010520020001
电话：021-60958389
邮箱：yinyj@hazq.com
[Table_Report]
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励需求侧响应 2023-08-09
主要观点：
[Table_Summary]
⚫ 本周储能新增 13 个招标项目，18 个中标项目
本周公开发布 13 个招标项目，18 个中标（候选）项目，其中招标数量
下降，中标数量上升。本周项目类型涉及独立/共享储能、用户侧储能
和配储。
招标情况：本周招标规模合计 1286.3MW/3016.4MWh，环比-40.34%/-
38.85%。招标内容包括 EPC、储能系统和设备采购等。其中朔州市华朔
新 能右玉技术有限公司于右玉县的独立储能项目规模最大，达
400MW/800MWh，项目招标内容为 220kV 升压站及送出工程 EPC 总承包。
中标情况：本周中标规模合计 1271.6MW/1583.2MWh，环比 31.05%/-
35.2%。中标内容包括 EPC、储能系统和设备采购等。其中中国电建新
能源公司开阳县集中式储能电站项目规模较大，其 规模为
200MW/400MWh。 本周储能系统平均单价 0.954 元/Wh，较上周下降
7.07%。
⚫ 本周储能指数上涨，欣旺达领跑涨幅榜
上证综指上涨 2.26%，深证成指上涨 3.29%，创业板指上涨 2.93%，储能
指数上涨 4.12%。本周一级行业指数中电力设备及新能源板块上涨
2.93%。储能指数 50 支个股中，上涨个股数量为 41 支。其中，涨幅板
块分析来看，欣旺达领跑涨幅榜，涨幅为 19.42%。
⚫ 8 月储能招标市场规模同比上涨，中标市场规模同/环比均上涨
8 月储能项目招投标市场变动。8 月招标规模合计 4.4GW/9.6GWh，容量
规模环比下降 57.8%，同比上涨 21.36%；中标规模达 3.67GW/8.5GWh，
容量规模环比/同比分别上涨 12.86%/97.64%。从 2023 年上半年项目应
用来看，独立式储能投运规模最大，占比达 64%，其次可再生能源储
能、用户侧储能和调频应用领域投运规模分别占比达 32%、3%和 1%。
8 月招投标市场中各企业的投标报价略有调整。从应用场景来看，8 月
独立储能系统、独立储能 EPC 平均报价分别为 1.528 元/Wh、1.604 元
/Wh；工商业储能系统、工商业储能 EPC 平均报价分别 1.57 元/Wh、
1.596 元/Wh。根据 8 月最新电价，独立储能（山东）和工商业储能（浙
江）收益率分别达到 11.2%、21.19%，收益曲线持续攀升。
⚫ 风险提示
原材料价格超预期上涨；汇率大幅波动风险；政策不及预期风险。
-20%
0%
20%
储能指数 沪深300
[Table_CompanyRptType]
行业研究/行业周报
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2 / 18
证券研究报告
正文目录
1 本周行情回顾 ....................................................................................................................................................................................... 4
1.1 本周储能指数下降 ..................................................................................................................................................................... 4
1.2 本周储能板块个股最高涨幅 19.42%，最大跌幅 9.05% ....................................................................................................... 4
2 行业数据 ................................................................................................................................................................................................ 5
2.1 国内招投标信息 ................................................................................................................................................................................ 5
2.2 电价数据 ............................................................................................................................................................................................ 8
2.3 招标价格跟踪 .................................................................................................................................................................................... 8
2.4 招投标规模跟踪 ................................................................................................................................................................................ 9
2.5 经济性测算 ...................................................................................................................................................................................... 10
2.5.1 独立储能项目 ......................................................................................................................................................................................... 10
2.5.2 工商业储能项目..................................................................................................................................................................................... 10
3 本周储能主题事件 ............................................................................................................................................................................. 11
3.1 国内市场动态 .................................................................................................................................................................................. 11
3.1.1 西北能监局：储能参与陕西调峰顶峰辅助服务市场实施细则征求意见 .......................................................................... 11
3.1.2 新疆能监办：储能调试期上网电量，按市场化交易电价结算............................................................................................. 12
3.1.3 山东：规划到 2025 年新能源和可再生能源装机达到 1 亿千瓦 .......................................................................................... 12
3.1.4 广东江门：打造新型储能产业上下游协同发展生态圈 .......................................................................................................... 12
3.1.5 江西南昌：到 2026 年新型储能产业突破 1000 亿元 .............................................................................................................. 12
3.1.6 河南能监办：深入推进电力辅助服务市场交易 ........................................................................................................................ 12
3.1.7 国家能源局：加强电力可靠性数据治理，促进新型储能等新业态发展 .......................................................................... 13
3.1.8 宁夏：“1+7”运营规则体系夯实现货市场建设基础 .................................................................................................................. 13
3.1.9 福建：首个乡镇光储充检一体化智能充电站开工建设 .......................................................................................................... 13
3.2 国外市场动态 .................................................................................................................................................................................. 13
3.2.1 美国：铁空气电池初创公司 Form Energy 获得纽约州 1200 万美元拨款 ....................................................................... 13
3.2.2 美国：标准普尔称 Q2 储能容量突破 12.5GW ........................................................................................................................... 13
3.2.3 法国：能源巨头 Engie 收购美国储能公司 .................................................................................................................................. 14
3.2.4 印度：国家火电公司计划部署重力储能试点项目 .................................................................................................................... 14
3.2.5 英国：能源密集型企业普遍不愿签购电长协 ............................................................................................................................. 14
3.3 公司重大事件 .................................................................................................................................................................................. 14
4 建议关注标的情况 ............................................................................................................................................................................. 17
5 风险提示 .............................................................................................................................................................................................. 17
[Table_CompanyRptType]
行业研究/行业周报
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图表目录
图表 1 本周板块涨跌幅，电力设备板块上涨 2.93%（单位：%） .............................................................................................................. 4
图表 2 欣旺达领跑涨幅榜（单位：%）................................................................................................................................................................ 4
图表 3 本周储能 13 个招标项目 ............................................................................................................................................................................. 5
图表 4 本周 18 个储能中标项目 ............................................................................................................................................................................. 6
图表 5 9 月代理购电最大价格差（单位：元/KWH） ..................................................................................................................................... 8
图表 6 7 月储能系统招标价格环比略有上涨，储能项目 EPC 招标价格环比下跌 .............................................................................. 8
图表 7 8 月储能 EPC 均价下降（单位：元/WH） ........................................................................................................................................... 9
图表 8 本周碳酸锂均价下降 3.0%（单位：元/吨） ........................................................................................................................................ 9
图表 9 8 月储能项目中标规模同环比均上涨（GWH） .............................................................................................................................. 10
图表 10 8 月储能项目招标规模环比下降（MWH） .................................................................................................................................... 10
图表 11 储能电站经济性测算核心假设 ............................................................................................................................................................ 11
图表 12 8 月储能电站 IRR 抬升显著 .................................................................................................................................................................. 11
图表 13 相关建议关注公司估值表 ..................................................................................................................................................................... 17
[Table_CompanyRptType]
行业研究/行业周报
敬请参阅末页重要声明及评级说明 4 / 18 证券研究报告
1 本周行情回顾
1.1 本周储能指数下降
本周（2023 年 8 月 27 日-2023 年 9 月 2 日）上证综指上涨 2.26%，深证成指上涨
3.29%，创业板指上涨 2.93%，储能指数上涨 4.12%。本周一级行业指数中电力设备及
新能源板块上涨 2.93%。
1.2 本周储能板块个股最高涨幅 19.42%，最大跌幅 9.05%
本周（2023 年 8 月 27 日-2023 年 9 月 2 日）储能指数 50 支个股中，上涨、持平、
下跌的个股数量分别为 41、0、9，占比分别为 82%、0%、18%。其中，涨幅板块分析
来看，欣旺达领跑涨幅榜，涨幅为 19.42%。
图表 1 本周板块涨跌幅，电力设备板块上涨 2.93%（单位：%）
资料来源：iFind，华安证券研究所
图表 2 欣旺达领跑涨幅榜（单位：%）
资料来源：iFind ，华安证券研究所
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电
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建
筑
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料
纺
织
服
饰
国
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工
有
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金
属
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化
工
电
力
设
备
商
贸
零
售
钢
铁
医
药
生
物
综
合
房
地
产
社
会
服
务
建
筑
装
饰
石
油
石
化
食
品
饮
料
交
通
运
输
农
林
牧
渔
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金
融
公
用
事
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保
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科
技
拓
邦
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份
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捷
股
份
派
能
科
技
鹏
辉
能
源
昱
能
科
技
[Table_CompanyRptType]
行业研究/行业周报
敬请参阅末页重要声明及评级说明 5 / 18 证券研究报告
2 行业数据
2.1 国内招投标信息
本周（2023 年 8 月 27 日-2023 年 9 月 2 日）新增 13 个招标项目，招标规模合计
1286.3MW/3016.4MWh，环比-40.34%/-38.85%。招标内容包括 EPC、储能系统和设
备采购等。其中朔州市华朔新能右玉技术有限公司于右玉县的独立储能项目规模最大，
达 400MW/800MWh，项目招标内容为 220kV 升压站及送出工程 EPC 总承包。
图表 3 本周储能 13 个招标项目
发布
时间
项目名称
省份
项目类别
规模
（MW）
容量
（MWh）
招标内容
招标人
8/28
中国电建股份公司酒泉东洞滩
200MW 光伏发电 40MWh 箱式储能
电池系统采购项目招标
甘肃
配储
/
40
储能系统
中国水利水电第四工程局有
限公司
8/29
中核玉门“光热储能+光伏+风电”示
范项目 10 万千瓦光热储能工程
EPC 总承包项目二次设备采购
甘肃
配储
100
/
设备采购
中国电力工程顾问集团西北
电力设计院有限公司
8/29
国能龙源环保有限公司低碳院煤化
工与新能源耦合技术示范 EPC 项目
全钒液流储能电池模块招标
陕西
独立储能
1.5
6
EPC
国能龙源环保有限公司
8/29
山丹县曦景新能源电力有限公司东
乐北滩 10 万千瓦光伏项目 EPC总
承包工程储能系统竞争性采购
甘肃
配储
20
40
储能系统
中国电力工程顾问集团西北
电力设计院有限公司
8/29
国华投资 2023 年第二批储能系统设
备采购公开招标项目招标
海南
配储
7
14
储能系统
国华能源投资有限公司
山东
配储
100
200
储能系统
8/30
定西市通渭县共享储能电站-锂电池
储能系统及升压站安装施工（重新
招标）
甘肃
共享储能
50
200
储能电站
上海发电设备成套设计研究
院有限责任公司
8/31
吴江区综合智慧零碳电厂二期项目
储能系统接入专项工程供货、系统
涉网试验招标
江苏
独立储能
12.9
25.8
储能系统
上海发电设备成套设计研究
院有限责任公司
8/31
广东能源惠州博罗杨村镇光伏复合
项目 20MW/20MWh 储能系统集成
采购招标公告
广东
配储
20
20
储能系统
广东惠博新能源有限公司
8/31
三峡能源大规模压缩空气储能系统
与关键装备研制及应用示范项目设
计施工总承包项目
内蒙
古
独立储能
60
240
EPC
国水集团化德风电有限公司
8/31
湖南潭州新能源有限公司湘潭市河
西污水处理厂 1.25MW/3.44MWh 储
能设备采购及安装项目
湖南
用户侧储
能
1.25
3.44
设备采购
湖南潭州新能源有限公司
9/01
朔州市华朔新能右玉技术有限公司
右玉县 400MW-800MWh 独立储能
项目 220kV 升压站及送出工程 EPC
总承包(1 标段)招标公告
山西
独立储能
400
800
EPC
华朔新能右玉技术有限公司
9/01
阿勒泰 20 万千瓦／80 万千瓦时储
能电站Ⅱ标段 EPC 总承包项目施工
总承包-招标
新疆
配储
200
800
EPC
阿勒泰津元能源有限公司
9/01
龙源电力招远市龙源新能源有限公
司山东招远阜山镇 780MW 光伏项
目储能电站 EPC 总承包公开招标
山东
配储
313.6
627.2
EPC
招远市龙源新能源有限公司
资料来源：北极星储能网，储能与电力市场，中国储能网，储能头条，中国招标投标公共服务平台，公司公告，华安证券研究
所
本周（2023 年 8 月 27 日-2023 年 9 月 2 日）新增 14 个中标项目，中标规模合计
1271.6MW/1583.2MWh，环比 31.05%/-35.2%。中标内容包括 EPC、储能系统和设备
采购等。其中中国电建新能源公司开阳县集中式储能电站项目规模较大，二者规模均为
200MW/400MWh。本周储能系统平均单价 0.954 元/Wh，较上周下降 7.07%。
