使用 Levy 模型进行期权定价的傅里叶空间时间步长-研究论文

Jump-diffusion 和 Levy 模型已被广泛用于部分缓解经典 Black-Scholes-Merton 模型中固有的一些偏差。 不幸的是，由此产生的定价问题需要求解更困难的偏积分微分方程 (PIDE)，尽管文献中已经提出了几种求解 PIDE 的方法，但都不是完全令人满意的。 所有的积分和扩散项都是不对称的，很难扩展到更高的维度。 我们提出了一种基于变换方法的新的高效算法，该算法对称地处理扩散项和积分项，适用于多种路径相关选项（例如百慕大、障碍和喊叫选项）和多种资产的选项，并且自然地扩展到政权转换征费模型。