20210809-兴业研究-“云上银行”系列之一：天枢篇，数据的价值在哪里？.pdf

在当前数字化转型的大背景下，商业银行作为重要的金融机构，在经营策略和业务模式上也正经历深刻的变革。本文聚焦于银行数字化转型的核心——数据的价值，讨论了数据资产的概念及其在金融行业中的重要性。 文章提出了数字化和财富化作为商业银行变革的两条主线。数字化意味着传统银行业务通过数字技术赋能，构建新的客户生态；而财富化则是指发展投资银行、资产管理和财富管理等直接融资业务，扩大中间业务规模。这两条主线都离不开数据的支持和应用。 数据的价值体现在以下几个方面： 1. 数据有用：随着移动互联网的普及，数据量实现了爆炸式增长。根据思科的统计，仅在移动互联网出现的六年时间里，企业级数据增长了约50倍。大数据时代，数据的价值在于其能够反映客观规律，这一点通过切比夫不等式得到了数学上的证明。大数据通过科学建模分析，能够产生实际价值。 2. 数据有主：科斯定理阐述了产权清晰界定对于资源配置效率的重要性。在数据领域，产权的明确界定有助于降低交易成本，促进创新。数据资源的产权明晰，有助于不同实体之间的数据集成和分享，从而增加了数据变现的可能性。 3. 数据有价：熵增定理指出，在系统运行过程中，效率逐渐降低，混乱度提升，而提升效率和降低混乱度能够创造价值。数字经济的发展，正是通过效率的提升和系统混乱度的降低，推动了经济的快速增长，这在《中国数字经济发展白皮书(2020年)》中得到了印证。 展望未来，银行将逐渐演变成“云上银行”，利用数据价值重新定义银行业务。在新的银行生态中，数据将扮演越来越重要的角色： 1. 银行有数：传统的银行业务“存贷汇”将转变为获取数据、理解客户需求的途径。银行不仅是金融服务的提供者，还成为了数据的供应商，持续积累和集成数字资源。 2. 数据可信：相较于Fin-tech公司的高效便捷，银行提供的金融服务更为复杂，更加强调安全性和信任。银行拥有长期沉淀的资金，因此在数据挖掘方面具有更大的潜力。 3. 体系赋能：银行的IT端将由传统的后台支持转变为直面客户需求提供数字化解决方案。银行将考虑收购或优化数据平台和数据体系，提高中台体系的敏感度。数据积累和场景变现，将提升银行的市场价值。 在这一过程中，银行需要构建新的技术体系来支持业务的发展，包括技术的集成与共享，以及银行IT部门直接服务于客户需求。商业银行需要通过收购场景和数据平台，以及升级自身数据体系，来增强中台的敏感度，从而提升数据积累和场景变现能力。 总结来说，商业银行的数字化转型不仅仅是技术上的革新，更是对业务模式和经营策略的深刻变革。数据作为新的资产类型，在这一变革过程中扮演着核心的角色。通过对数据的深入挖掘和价值释放，银行能够构建新的客户生态，提供更加丰富和个性化的金融服务，从而在未来的金融市场竞争中占据有利地位。