【证券基础知识】
证券市场的结构是证券市场的重要组成部分,它主要涉及证券的发行与交易。在证券市场中,一级市场是指发行人初次发行证券,向投资者出售新证券的市场,这通常是为了筹集资金(如题1所示)。二级市场则是已发行证券进行买卖的市场,投资者可以在其中交易已经流通的证券。按照证券进入市场的顺序,证券市场可分为发行市场(一级市场)和流通市场(二级市场)(如题2所示)。
有价证券是证券市场中的核心元素,广义上包括商品证券、货币证券和资本证券(如题3所示)。货币证券,如商业汇票和商业本票,代表的是货币价值或短期支付的承诺(如题4所示)。而根据证券的经济性质,有价证券可以被划分为股票、债券和其他证券,股票代表股权,债券代表债务,其他证券则包括各种混合型和衍生型证券(如题5、6所示)。
证券发行的方式也有不同,公募证券面向广大公众投资者,而私募证券则向少数特定投资者发行,通常审查条件较宽松,不采取公示制度(如题7所示)。在证券发行过程中,主承销商需要对发行人进行尽职调查,确保信息的真实性;同时,证券公司还应在上市公司增发或配股时进行上市辅导,以确保发行过程合规(如题8所示)。
诚信建设是证券市场健康运行的关键。交易所和登记结算机构必须妥善保存原始凭证,以便随时核查(如题9所示),并加强对市场操纵行为的监控,及时报告异常交易情况(如题10所示)。此外,交易所应当遵循《证券法》等相关法律法规,保证交易的公平公正(如题11所示)。
政府债券和公司债券的利率差异反映了信用风险的补偿,公司债券的利率通常高于政府债券,因为它们存在信用违约的风险(如题12所示)。诚信建设还包括对上市公告书内容的严格要求,财务会计资料的报告期限不得超过规定,以保护投资者利益(如题13所示)。交易所工作人员必须遵循“三公”原则,即公开、公平、公正,确保所有交易主体受到平等对待(如题14所示)。
证券行业的诚信建设还有其他措施,例如,从事证券业务的中介机构及其从业人员不得利用内幕信息进行非法交易,这受到《禁止证券欺诈行为暂行办法》等法规的约束(如题15所示)。公司发起人或董事需对公开披露文件的真实性承担责任,如有虚假陈述,可能需承担连带责任(如题16所示)。同样,专业中介机构及人员对其审查验证文件的真实性负有法律责任(如题17所示)。
至于封闭式基金,虽然题目中没有直接提及,但在证券市场中,封闭式基金是一种限定份额、在一定期限内不能赎回的基金产品,其份额在证券交易所上市交易,投资者可以通过二级市场买卖基金单位。
这些知识点涵盖了证券市场的基本结构、有价证券的种类和特性、证券发行和交易的规则以及诚信建设的重要性,这些都是理解和参与证券市场所必备的基础知识。