云计算产业在疫情期间迎来了迅猛发展,主要由在线教育、远程办公、在线医疗等互联网应用需求的急剧增加驱动。这些应用需求的激增,一方面源于疫情期间人们对于物理隔离的需求,另一方面也反映了云计算技术的成熟和对5G等新技术的支撑能力。云计算厂商为了满足日益增长的计算资源需求,加大了对服务器、网络设备、光模块等基础设施的投入,导致上游产业链迎来新一轮的景气周期。
在云计算领域,服务器是硬件支持的核心,承担着提供计算能力的重任。由于疫情导致的在线办公、视频会议等需求的爆发,服务器出货量增速快速上升。根据全球和中国服务器出货量数据,可以看出服务器行情再次启动,2020年被看作是新一轮周期的起点。特别是以浪潮信息、华为等为代表的服务器厂商,在疫情期间紧急扩容网络和计算资源,以保证在线应用的正常运行,这些都促进了服务器市场的繁荣。
除了服务器硬件,5G技术和云计算的结合,也推动了光模块的需求增长。光模块是实现数据中心高速连接的关键组件,随着5G网络的商用和云计算产业的推进,高速光模块需求激增,预计未来几年内全球光模块市场将保持较高的增长速度。特别是200G和400G光模块将从2020年开始实现规模发货,这一趋势为光模块制造商如新华三、星网锐捷等带来了发展机遇。
随着云计算产业的快速发展,数据中心的重要性愈发凸显。IDC(Internet Data Center,互联网数据中心)作为云计算服务的基础设施,其重要性不言而喻。在疫情期间,IDC市场的需求迅速增长,也带动了相关企业的业务发展。例如,宝信软件、光环新网等企业,由于具备优质的多机架资源,成为第三方云服务提供商的首选,从中获得了巨大的商业机会。
云计算产业链的加速发展,还促进了网络设备行业的新变化,如SDN(Software-Defined Networking,软件定义网络)技术的兴起。SDN技术通过将网络控制层与转发层解耦,使得网络更加灵活、易于管理。这推动了交换机市场向白牌化发展,而云厂商也开始大量采购白牌交换机。这为像星网锐捷这样的企业提供了一个突破市场的机会,它们利用自研服务器和存储产品优势,积极打开数据中心市场,与电信市场的拓展相结合,有望在行业景气周期中获得更大的市场份额。
云计算产业链的景气周期开启了上游产业链的深度受益。随着疫情的爆发和在线需求的增加,云计算产业不仅迎来了短期的需求爆发,同时也叠加了长期的技术进步和市场扩张逻辑。服务器、网络设备、光模块等硬件厂商及IDC服务商,都面临着巨大的市场机遇。然而,投资者需注意短期内的股价回调风险,并对相关企业进行中长期布局,以把握云计算产业链未来的发展趋势。