同业及票据业务知识点.doc

【同业及票据业务知识点】 同业及票据业务是金融市场中金融机构之间进行资金管理和资产配置的重要手段。此业务领域涉及银行、信托、证券、基金、期货、保险资产管理机构等多个金融机构，它们受投资者委托，对投资者的财产进行投资和管理，提供资产管理服务。 资产管理产品依据募集方式分为公募和私募两种。公募产品面向不特定的社会公众公开发行，而私募产品则针对合格投资者非公开发行。根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》，过渡期截止到2020年底，目的是让金融机构有充足的时间调整业务模式以符合新的监管要求。 在票据业务中，跨省票据业务指的是银行业金融机构为其所在省份以外的企业办理的承兑、贴现等业务，或与异地交易主体开展的票据转贴现、买入返售（卖出回购）交易。这些交易需通过电子商业汇票系统和中国票据交易系统等市场基础设施进行，以确保交易的透明度和安全性。同时，金融机构需要建立内部风险控制机制，防止内部竞争，并对跨省业务实行差异化授权。对于跨省业务的判断，主要看承兑申请人、贴现申请人的注册地或交易对手的营业场所所在地是否与金融机构在同一省级行政区。 理财业务是商业银行的重要金融服务，它包括公募和私募两种类型。公募理财产品面向大众，而私募产品面向合格投资者。理财产品财产独立于管理人和托管机构的自有资产。监管层实施穿透式监管，以掌握底层资产和最终投资者的信息。理财产品在投资非标准化债权类资产时有严格的额度限制，例如，银行全部理财产品投资于单一债务人不超过其资本净额的10%，投资于非标准化债权类资产的余额上限分别为理财产品净资产的35%和总资产的4%。 此外，理财产品持有单只证券或基金的市值也有比例限制，以控制杠杆风险。例如，每只公募理财产品持有单只证券不超过其净资产的10%，全部公募产品持有单只证券或基金市值不超过其市值的30%。每只开放式公募理财产品的杠杆水平不得超过140%，而封闭式和私募理财产品的杠杆上限为200%。巨额赎回是指单日净赎回超过理财产品总份额10%的情况，对此，银行需要有应对策略以保持理财产品的稳定。理财托管业务的相关记录需保存15年以上，以便日后审计和监管。 根据投资性质，理财产品可以分为固定收益类、权益类、商品及金融衍生品类和混合类产品。固定收益类产品主要投资于债权，如存款和债券，投资比例不低于80%；权益类产品则主要投资于股票和未上市企业股权；商品及金融衍生品类产品涉及实物商品和金融衍生工具；混合类产品则是上述各类的组合投资。 同业及票据业务和理财业务是金融机构风险管理、资产配置和客户服务的核心部分，受到严格的监管和规定，以保护投资者利益和维护金融市场的稳定性。金融机构需要遵循相关规定，建立健全内部管理机制，以确保业务的合规性和稳健性。